「冠军访谈2」管理过数千万美金的科班交易员：手把手教你驾驭人性创造趋势-市场参考-金十数据

wangjia

在昨天的冠军访谈中，我们对话从兼职交易员做到本月交易冠军的子非鱼，从访谈中了解子非鱼做单的“套路”。但是除了子非鱼，小编其实还邀请了另一位优秀的交易员加入本期的访谈——榜单上稳居第二的纽约交易员。与普通独立的交易者不同，他属于正统的机构交易员。作为机构内的交易者，他又是如何对待头寸、风控和进出场呢？



纽约交易员进入市场已经有不少年了，最开始进入市场纯属机缘巧合，金融专业出生的他毕业之后进入投行“打杂”，并且在进入投行工作两年之后开始接触交易。



（纽约交易员部分交割单，交易英雄搜索“纽约交易员”可查看完整交割单）
如果交易员也分体制内和体制外的话，他也算是科班出身的机构交易员了。在体制内，最明显的优势大概就是资金，他表示：
“由于大部分时候是团队合作管理，单人管理资金从未超过4000万，但团队管理的最大金额预计超过20亿美金。”
说到团队操作，纽约交易员认为，不管你做交易有多大的天赋，单打独斗永远也比不上10个专业的人。虽然散户在一定程度上可能更加自由，但是就像他说的：“自由是一个很主观的东西，本身就应该剔除掉。”如果再残忍一点的话，也可以解释为机构内的交易员只是专业管理团队中责任分工的机器。
剔除人性不光是一件残忍的事，更加是一件常人无法想象的事。纽约交易员认为交易中最难的事情不是对抗人性，而是驾驭人性。在这个市场，真正的交易分析是凌驾于人群之上。
纽约交易员称， 短线交易者最大的作用是给市场提供了具有充分流动性的工具 ，而思考和利用好这些工具就是我们做交易的核心。此处的“工具”说的是参与交易的每一个人，当然也包括参与者自己。 说的更明白或者通俗易懂一点，我们也可以认为是大家都知道的“坐庄”。他说：
“我属于左侧交易者，这里提下真正的左侧交易者并不是逆势，而是创造趋势的先驱，也就是触发者（triggerman）。我们会创造一段多头趋势，会利用曾经持有多头头寸而亏损的投资者的钱去赚取另外一部分持有空头头寸将来会亏损掉的钱。自己一个人的力量是很小的，但这市场上亏损人的力量或者说仇恨的持久力则是非常强大的，而本该属于原来持有多头人的钱也进入了我们的口袋。”
在和很多交易员沟通的过程中，我听的最多的一句话是顺应趋势，而纽约交易员则提出了另一个概念，那就是创造趋势，说的直白一点，顺应趋势就是乘火打劫，而创造趋势才是领跑。这就是对人性的驾驭。当然，如何驾驭也不是我们三言两语就能理清的，我们能确定的是：
“你只要确保你在一个合适的时期去做这样一件事情即可，和我有同样想法的触发者会有职业共鸣，那么时机到了，东风自然也就来了。”
说了这么多，大家肯定都很好奇，这样一个交易员是如何决定自己的进出场位置的呢？纽约交易员表示，位置和方向都不是最重要的因素，因为在任何位置建立任何方向的头寸都是合理的；更不要去关心所谓的支撑和压力，没有赚到钱或者出现亏损并不是这两个因素直接导致的，而是你选择周期的问题，你也许在一分钟的周期内是赚钱的 但日内可能就是亏钱的 。他说：
“以做短线为例，我做短线主要看价钱变化本身，货币对或者商品的涨跌归根结底是资金的驱动。资金总是在变化，你注意分析报价涨跌以及联动就会分析到后续的资金动向，这需要经验和对数字的天赋。”
但是这样的理论也并不能用在所有的品种上，黄金和铜就除外。纽约交易员直言，自己一直不做短线黄金，就因为它的资金动向实在难以驾驭，毕竟绝大多数资金是为避险而来，来得快去得也快，众多金主甚至不在乎自己的头寸亏损与否。
而以原油（此特性美油更明显）为例，原油一般在国内时间19号左右交割之后，日线趋势会一直持续一个方向的趋势，直到下个月的3-6号才开始出现趋势回撤。当然，油价在每天北京时间21:30到23:30之间也会有投机特性。
可是如果按他所说，位置和方向均是不重要的，那么如何才能根据价格的变化进场呢？



纽约交易员以上周的欧元/加元多头为例，他说：
“加元和商品油是有很大关系的，在我发现欧元下跌，商品油处于高位，但欧元/加元明显不跟着其他两种资产一样有明显表现之后，我就开始注意买入欧元/加元的多单。但如果从大趋势上看，欧元/加元完全还处于空头趋势之中，也就是说加元的贬值期将会到来。另外前面提到过，商品油最近会出现回落，更加不利于加元，这波加元的跌势甚至可能会持续到下个月，我选择欧元/加元而不选择美元/加元，就是在必然里边加了一点欧元增值预期。”
价格涨跌幅与资金联动是建仓的主要关注点，那么如何选择入场位置？只要和大家不是一样的入场位置就行。因为，所有人都能利用的位置，绝对是风险最高的位置。说到这里，我们则不得不提到头寸的问题。如果只看成绩，你觉得3000美金一个月翻3倍，那肯定是重仓赌博式交易。实际上，从比赛开始到现在，纽约交易员几乎不太重仓，他始终坚持一个原则：
“无论净值是3000还是1万，我所持有的仓位都是一样，绝不会因为净值变大而放大自己的头寸，这也是为什么我每周的盈利都是差不多2000到3000美金”。
除了头寸和仓位的设置，做为职业交易员，还应该考虑亏损。首先，你要确保或建立头寸的价钱以及仓位比率不会导致你没有认错的机会；其次，犯错之后敢于认错，任何认错方式都是对的，哪怕踏空或者错在亏损最多的位置；最后，亏损之后尽量不要加仓，这个尽量可以用永远代替，自己账户净值的变化在你建立头寸之前就应该思考好各种应对方式，这样的情况下你是否重仓都是你自己掌握之中的事情。
仓位建立之后，我们又该如何面对错误的头寸？这个问题的关键是如何定义头寸，也就是周期选择的问题。纽约交易员提出了一个解决方案：
“可以把一些错误头寸转化到其他周期上面去测试正确性。比如你在15min上的周期错误，转化到4h上去观察，但是如果4h还是没有任何正确性的表现或者走坏，那么无论什么样的情况，都需要放弃。”
最后，纽约交易员还提到，短线做单一定无法满足机构交易员对利润的需求，长线才是真正赚大钱的地方，尤其是在证券和债权市场。不过，在这两个市场仅仅关注价钱的变化是不行的，更重要的是对数据事件处理分析盘点的想象，而技术分析仅仅用来建立头寸开仓使用。
这个想象也不同于我们所说的“买预期卖事实”，它包含了升值的必然性的一种预期。升值的必然性其实逻辑都很简单，就像小猪会在稳定喂食之后变肥一样，比如当全球经济形势紧张，谁现金多我就买，AAP的升值就是大家这样的一个简单逻辑驱动。从增值空间来看，证券市场的中长线也远大于汇率合约，哪怕汇率中加了几百倍的杠杆。
纽约交易员做为一个机构内的交易员，他的理论和我平时接触的不大一样。我在这一访谈中发现，在交易中天赋可能是非常关键的，但是经验的积累更有助于成长，就像纽约交易员说的：
“交易不是一门经验的拇指法则，它算是一门不断想象的艺术。”
好啦，这就是本期交易者访谈的全部内容了。看完文章，你们还有什么问题呢？欢迎留言给我们，我们将在留言中抽取几位帮你手动艾特交易员噢。想看完整榜单的朋友，可以扫描下方的二维码查看！